Управленческий учет резервной системы экономического субъекта в условиях экономической нестабильности
Резервирование, как один из объектов антикризисной модели управленческого учета в условиях депрессивного состояния экономики приобретает еще большую важность, детерминируя процесс создания целого комплекса элементов и агрегатов резервной системы, с целью снижения финансово-экономических, корпоративных, производственных и макроэкономических рисков, возникающих вследствие экономической неопределенности.
Последняя, в свою очередь, является неотъемлемой чертой финансово-хозяйственной среды экономического субъекта и определяет возникновение того или иного риска. Неопределенность возникает по причине отсутствия информации, позволяющей эффективно реализовывать выбранную экономическим субъектом бизнес-модель, а в некоторых случаях - недостаточной ее релевантности. В значительной степени неопределенность также связана с невозможностью прогнозирования ключевых параметров внешней среды, влияющих на функционирование субмикрорынка экономического субъекта.Экономические кризисы провоцируют неопределенность в поведении экономических агентов, повышают волатильность спроса на производимую продукцию и приводят к росту инфляции, что требует разработки соответствующих приемов учета, анализа и систематизации информации, способствующей снижению потенциальных финансово-хозяйственных рисков.
На деятельность экономических субъектов оказывают влияние риски различной этиологии (производственные, инвестиционные, финансовые, риски использования некачественного сырья, поломки оборудования и др.). Большинство существующих рисков могут быть снижены за счет создания соответствующих резервов. На рис. 3.2 представлены укрупненные группы потенциальных рисков и резервов, способствующих их снижению.
Рис. 3.2. Сопоставление резервов и рисков в рамках формирования резервной системы экономического субъекта
Отечественное законодательство в качестве обязательных резервов выделяет ограниченный их перечень, использование которого не позволяет создать эффективную резервную систему, что вызывает необходимость формирования инициативных и специальных резервов, том числе и в системе управленческого учета.
Изучение сущностного содержания таких дефиниций, как «резерв», «резервная система», «резервирование», в трактовке различных авторов позволило
установить ряд, важных в контексте проводимого исследования закономерностей и положений (приложение 26):
1. ) Среди авторов отсутствует единство мнений относительно сущностного содержания экономических категорий «резерв», «резервная система», «резервирование». Целевая установка резервирования также трактуется по-разному: от уточнения оценки отдельных статей бухгалтерского баланса, до механизма повышения надежности экономического субъекта и способности покрытия предстоящих расходов.
2. ) Резервная система способствует реализации таких важных учетных принципов, как непрерывность деятельности, осмотрительность и осторожность, особенно актуальных для функционирования экономического субъекта в условиях кризисных процессов.
3. ) Существующие трактовки категории «резерв» ориентированы на обобщение всех видов резервов в системе бухгалтерского учета, безотносительно целевых особенностей каждого из них, и рассматриваются с позиции формирования учетной информации для внешних пользователей, что, на наш взгляд, искажает сущностно-смысловое значение данной экономической категории.
4. ) Большинство авторов говорят о резервах при определении финансового результата в контексте динамической балансовой теории. При этом отмечается громоздкий характер существующей системы резервирования, целью которой является нивелирование и уравновешивание рисков различными способами, что определяет использование большого количества агрегатов и позиций резервного типа и др.
5. ) По мнению большинства авторов, сущность политики резервирования заключается в реализации функций мониторинга, учета и оценки внешних рисков функционирования фирмы, в том числе и за счет изучения экзогенной среды. Это, в свою очередь, вызывает спрос на информацию, которая не подлежит сбору, обобщению и регистрации в традиционной системе бухгалтерского учета.
В этом контексте повышается роль управленческого учета и др.
6. ) За редким исключением, авторы и тем более бухгалтерские стандарты не акцентируют внимания на внутрифирменных экономических преимуществах формирования резервов. На наш взгляд, смысловое содержание данной экономической категории должно позиционироваться в первую очередь с антикризисной политикой экономического субъекта. В этом контексте резервирование - это процесс систематического формирования запаса активов для обеспечения устойчивого функционирования экономического субъекта в условиях эндо- и экзогенной турбулентности путем целевого возмещения ожидаемых затрат и вероятностных убытков.
Отметим, что международными стандартами финансовой отчетности, помимо резервов, образованных за счет нераспределенной прибыли, также выделяются: резерв переоценки основных средств (МСФО (IAS) 16), резерв переоценки иностранной валюты (МСФО (IAS) 21), резерв переоценки нематериальных активов (МСФО (IAS) 38), резерв переоценки финансовых активов (МСФО (IAS) 39), по сути соответствующие составу добавочного капитала в соответствии с РСБУ.
Согласно МСФО (IAS) 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы», оценочные обязательства - это задолженность, возникшая вследствие прошлых событий, высоковероятная (более 50 %), но с неизвестным сроком погашения, сумму которой возможно установить достоверно приближеннорасчетным путем. По таковым обязательствам формируются резервы. При этом резервом считается обязательство с неопределенным сроком исполнения или обязательство неопределенной величины [10]. МСФО рассматривает резерв в большей степени как отдельный вид обязательства (оцениваемого, но не условного) и трактуется как «нефинансовое обязательство (non-financial liability)».
В современных условиях рациональный подход к резервам позволяет получить целый ряд учетно-аналитических преимуществ, стимулирующих принятие эффективных управленческих решений, в частности:
- резервы за счет реализации принципа самофинансирования способствуют развитию бизнеса;
- рациональная резервная система позволяет сбалансировать использование расходов в течение отчетного периода, повысить достоверность и качество финансовой отчетности для всех категорий пользователей, предусмотреть негативные явления кризисных процессов в экономике (инфляция, падение производства, падение стоимости ценных бумаг, рост процентных ставок по кредитам и др.);
- резервная система создается с целью снижения рисков потери финансовой устойчивости под воздействием внутренних и внешних факторов и служит своеобразной «подушкой безопасности» в неблагоприятных условиях;
- резервная система выступает механизмом покрытия убытков и страхования рисков, реализуя тем самым защитную функцию в системе менеджмента;
- резервная система создает благоприятную среду для работы микроэкономических звеньев экономического субъекта за счет сопротивляемости к кризисным факторам, что повышает стабильность его функционирования;
- резервная система способствует развитию производства, расширению рынков сбыта, а также решению социальных и экологических задач при использовании наступательной тактики выхода из кризиса.
В свою очередь, при использовании защитной тактики резервная система способствует сохранению имеющейся доли рынка;- «обесцененные деньги вытесняют хорошие активы, а использование счетов учета резервов является признаком реальности отчетности и имущественного состояния» [89];
- резервы способствуют идентификации и последующему снижению рисков финансово-хозяйственной деятельности, а также выступают важным элементом системы контроля экономического субъекта, в чем и состоит двойственность функций резервирования и др.
В то же время на практике далеко не все экономические субъекты полноценно используют инструментарий резервирования в своей деятельности. Отметим, что потенциал использования резервной системы зачастую ограничивается реализацией только оценочной или регулирующей функции путем создания резервов по сомнительным долгам, резервов под обесценение финансовых вложе
ний и резервов под снижение стоимости материально-производственных запасов (МПЗ). Помимо этого, некоторыми организациями реализуется также учетнораспределительная функция путем создания резервов предстоящих расходов.
При этом в отечественной практике фактически отсутствует опыт формирования резервов по обеспечению обязательств (по защите экономического субъекта в целом, перед бюджетом и внебюджетными фондами, перед третьими лицами), которые в условиях кризисных процессов в экономике являются более актуальными. При наличии резервов обязательств и активов резервы затрат не формируются даже в управленческом учете. Дефицитный характер исследований в данной области актуализирует развитие такого направления, как резервное бюджетирование.
Среди факторов, сдерживающих применение системы резервирования в отечественной учетной практике можно выделить следующие:
1. Резервный капитал формируется из средств прибыли после уплаты налогов, то есть из средств собственников, что свидетельствует об отсутствии институциональных условий для долгосрочного устойчивого сбалансированного развития экономических субъектов, когда риски нарушения обязательств незначительны.
Минимизация неопределенности и риска в этих условиях может быть достигнута за счет формирования резервов из средств прибыли до уплаты налогов, что со стороны государства явилось бы предпосылкой для создания комплексной системы финансово-экономических отношений, с пониженными рисками неплатежей и потенциального снижения финансовой безопасности.2. Несмотря на повышение уровня безопасности экономического субъекта, процесс резервирования приводит к существенному оттоку финансовых ресурсов, снижая инвестиционную активность и потенциал операционной деятельности, поскольку после формирования всех оценочных резервов прибыль экономического субъекта снижается; извлечение прибыли также нарушает ход воспроизводственного процесса, ухудшает показатели ликвидности экономического субъекта, снижает величину дивидендов и других выплат собственникам.
3. Использование резервов сопряжено с многочисленностью особенностей учета, сложностью его методологии и отсутствием стимулов среди работников учетно-аналитических служб к экономическим нововведениям; кроме того, разработка инструментария управленческого учета резервной системы требует дополнительных материальных и временных вложений.
4. Не создавая резервов, менеджмент искусственно завышает стоимость экономического субъекта, вольно или невольно вводя в заблуждение инвесторов и кредиторов.
5. Существует явственная нормативно-методическая ограниченность вопросов формирования резервов, выражающаяся в отсутствии унифицированных методик определения величины резерва, его последующего использования и оценки эффективности резервной системы экономического субъекта в целом, что требует разработки соответствующих инструментов в системе управленческого учета, однако этот процесс в отечественной практике достаточно инертен.
6. Формирование резервов повышает трудоемкость работы бухгалтера- аналитика, поскольку разработка соответствующих документов в системе управленческого учета, а также инвентаризация, проведение контрольных мероприятий и оценка эффективности реализации резервной политики являются достаточно трудоемкими, требующими привлечения как дополнительных сторонних, так и внутренних специалистов и экспертов (оценщики, юристы, маркетологи и др.).
Также использование резервов провоцирует появление разниц в бухгалтерском и налоговом учете и др.Проведенный экспертный опрос мнений бухгалтеров сельскохозяйственных организаций[XIII] показал, что в качестве основного фактора, сдерживающего развитие резервной системы, выделяется «отсутствие четкой нормативно-правовой базы по бухгалтерскому учету формирования и использования резервов», на втором месте выделен такой фактор, как «непризнание отдельных резервов в качестве расходов в контексте налогообложения прибыли» (табл. 3.3).
Таблица 3.3
Результаты экспертного опроса по идентификации факторов, сдерживающих развитие резервной системы
Анкетируемый параметр | Результативное место фактора | Средняя сумма баллов | Общая сумма баллов | Удельный вес значимости фактора, % |
Желание сблизить бухгалтерский и налоговый учет резервов | 3 | 3,4 | 62 | 28,7 |
Нежелание руководства извлекать финансовые средства для создания резервов | 4 | 5,1 | 91 | 42,1 |
Отсутствие четкой нормативно-правовой базы по бухгалтерскому учету формирования и использования резервов | 1 | 1,6 | 29 | 13,4 |
Нежелание увеличивать трудоемкость учетных процедур | 6 | 7,2 | 129 | 59,7 |
Непризнание отдельных резервов в качестве расходов в контексте налогообложения прибыли | 2 | 1,7 | 31 | 14,4 |
Отсутствие принципа обязательности формирования резервов | 5 | 6,2 | 112 | 51,9 |
Недостаточная методическая прорабо танность вопросов формирования резервов | 8 | 8,2 | 148 | 68,5 |
Недостаточная квалификация работников бухгалтерии | 11 | 11,1 | 199 | 92,1 |
Консерватизм бухгалтерской службы в отношении внедрения новых инструментов учетно-аналитической работы | 7 | 7,3 | 132 | 61,1 |
Отсутствие методики оценки эффективности функционирования резервной системы | 10 | 10,7 | 193 | 89,4 |
Отсутствие активов, подлежащих обесценению, по которым формируются резервы | 9 | 9,9 | 178 | 82,4 |
Другие факторы | 12 | 11,6 | 209 | 96,8 |
Итого | х | 12 | 216 | 100,0 |
В целом по всей совокупности сельскохозяйственных организаций Ставропольского края (по данным Министерства сельского хозяйства Ставропольского края) величина резервного капитала в отчетном году составила 7377720 тыс. руб., что выше уровня 2011 г. на 74,3 % (табл. 3.4).
В структуре собственных источников средств резервный капитал в отчетном году составляет 7,34 %, что несколько ниже уровня 2011 г., в структуре же всех активов -3,96% в отчетном году, к тому же резервный капитал существенно ниже величины уставного капитала, что свидетельствует об инертном использо
вании системы резервирования как механизма страхования и нивелирования риска в сельскохозяйственных организациях Ставропольского края.
Резервирование для отечественных бизнес-единиц не является инструментом снижения рисков в кризисных условиях и способом реализации принципа осмотрительности во многом из-за того, что в системе бухгалтерского финансового учета данный инструмент полностью не раскрывает своих преимуществ.
На наш взгляд, в кризисных условиях данный инструмент является в большей степени инструментом управленческого учета. В обосновании данной позиции отметим, что в качестве общепризнанных объектов управленческого учета специалистами признаются доходы и расходы, прибыли и убытки. В свою очередь, прибыль является основным источником создания резервной системы. В этом контексте в кризисных условиях она является элементом системы объектов управленческого учета.
Таблица 3.4
Состав собственного капитала сельскохозяйственных организаций Ставропольского края, тыс. руб.
Показатель | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2015 в % к 2011 |
Уставный капитал | 7444668 | 8276653 | 9525139 | 11901875 | 12978246 | 174,3 |
Переоценка внеоборотных активов | 1635187 | 1786875 | 1941651 | 1897980 | 1860131 | 113,8 |
Добавочный капитал | 4014983 | 3641150 | 4820578 | 4720852 | 6482875 | 161,5 |
Резервный капитал | 4426602 | 5076306 | 5701239 | 6503898 | 7377720 | 166,7 |
Нераспределенная прибыль | 31643620 | 35977797 | 40932631 | 52209891 | 71820813 | в 2,3 раза |
Итого собственных источников средств | 49165050 | 54758627 | 62921079 | 77234342 | 100501734 | в 2 раза |
Всего источников средств | 97483139 | 112156629 | 127083405 | 147900488 | 186388898 | 191,2 |
Удельный вес резервного капитала в составе собственных средств, % | 9,00 | 9,27 | 9,06 | 8,42 | 7,34 | 81,6 |
Удельный вес резервного капитала в составе всего активов, % | 4,54 | 4,54 | 4,53 | 4,49 | 3,96 | 87,2 |
В кризисных условиях зачастую определить величину резерва (например, резерва по сомнительному долгу) невозможно без получения прогнозной информации относительно развития той или иной экономической ситуации, влияния инфляционных процессов или валютных котировок на ту или иную хозяйствен
ную операцию, а, как известно, такая информация выходит за рамки бухгалтерского учета. В этой связи резервирование в условиях кризисных процессов трактуется нами как объект управленческого учета.
Для сельскохозяйственных организаций, функционирующих в условиях ярко выраженной сезонности производственного процесса, ввиду воздействия природных факторов и биологических процессов резервирование помимо содействия осуществлению определенных управленческих процедур, ориентированных на снижение риска финансово-хозяйственной деятельности, позволяет сбалансировать денежные потоки и является способом накопления источников формирования определенных затрат или же возмещения убытков.
Объективизация резервов в управленческом учете предполагает создание транспарентного информационного пространства, являющегося базой для принятия решений в условиях экономического кризиса. Резервирование позволяет аккумулировать средства в резервах, что обеспечивает повышение финансовой устойчивости экономического субъекта за счет корректировки учетной информации или равномерного включения затрат в себестоимость продукции, работ, услуг.
В кризисных условиях наличие эффективной системы резервирования обеспечивает необходимую устойчивость финансово-хозяйственной деятельности экономического субъекта за счет постановки на учет целого комплекса агрегатов резервной системы. Рассмотрим особенности резервной политики в кризисных условиях:
1. В нестабильных экономических условиях требуется переоценка активов и последующее изменение их стоимости с целью нивелирования фактора инфляции. Достаточно эффективной мерой также является создание специального резерва, нивелирующего риск инфляционных или дефляционных процессов, увеличивающих или снижающих стоимость активов соответственно.
2. Финансовый кризис, в первую очередь, проявляется в падении котировок на фондовой бирже, что повышает значимость резервной защиты вложений в ценные бумаги.
3. Диагностика дебиторской задолженности и идентификация сомнительных долгов должна проводиться перманентно, но в кризисных условиях, когда существует высокая вероятность роста неплатежей, данные риски усиливаются и требуют создания резервной защиты.
4. Одним из основных кризисных факторов, латентно воздействующих на финансовое состояние экономических субъектов, является гиперинфляция. Она приводит к обесценению стоимости ликвидных активов и существенно искажает данные финансовой отчетности, причем чем дольше активы находятся на балансе экономического субъекта, тем в большей степени они подвержены влиянию рыночной конъюнктуры. В отношении товарно-материальных ценностей и финансовых вложений данный риск может быть нивелирован созданием оценочных резервов лишь в части их обесценения. Чем дольше срок их хранения, тем выше риск порчи и морального устаревания. При этом риск снижения реальной стоимости ликвидных средств в системе оценочных резервов не учитывается.
5. Некоторые риски не могут быть нивелированы созданием тех или иных резервов, к тому же чрезмерная нагрузка резервной системы на финансовые результаты дает обратный эффект, когда вместо повышения надежности экономического субъекта снижается его устойчивость. В этом контексте особое значение приобретают операции хеджирования, страхования, гарантийного обслуживания.
Говоря о многообразии используемых резервов, отметим, что они, как правило, дифференцируются по принципу покрытия убытков, но при этом существуют и иные классификационные основания:
- по источнику образования (образованные за счет средств чистой прибыли, прибыли до налогообложения; за счет себестоимости продукции либо за счет изменения стоимости активов или обязательств);
- по источнику трансформационных процессов в экономике (резервы, направленные на снижение внешних и внутренних угроз);
- по типам воздействующих рисков (резервы, снижающие социальноэкономические, политические, технологические, экологические, производственно-коммерческие, инвестиционные, финансовые или макроэкономические риски);
- в зависимости от функционального назначения (резервы, предназначенные для развития экономического субъекта; резервы социально-экономического характера; резервы, ориентированные на поддержание стабильности финансовохозяйственной деятельности и предотвращение кризисных явлений);
- по длительности использования (краткосрочные и долгосрочные);
- по степени влияния на статьи баланса (резервы, представленные самостоятельными статьями (резервный капитал), резервы, корректирующие значение соответствующей статьи баланса (оценочные резервы: резерв по сомнительным долгам, резерв под обесценение материально-производственных запасов, резерв под обесценение финансовых вложений));
- по сложности идентификации (скрытые и явные);
- по обязательности формирования (резервы, создаваемые в соответствии с законодательством или учредительными документами; инициативные; специальные (создаются из средств чистой прибыли организации под определенные риски));
- по отношению к отчетному периоду (текущие резервы и резервы предстоящих расходов) и др.
В отечественном законодательстве проблематика методического обеспечения формирования резервов в системе финансового учета проработана фрагментарно, это вызывает необходимость разработки соответствующих методик в рамках управленческого учета, в особенности в части расчета величины отчислений в формируемые резервы. Рассмотрим резервы, применяемые в системе финансового учета. В российской учетной практике принято создавать три группы резервов:
1. ) Оценочные резервы - применяются для уточнения балансовой оценки отдельных активов. К ним относятся: резерв по сомнительным долгам; резерв под снижение стоимости материальных ценностей; резерв под обесценение финансовых вложений. Главной целью формирования подобных резервов является страхование рисков. Оценочные резервы олицетворяют рыночный подход к методике бухгалтерского учета, позволяя более точно оценивать активы, капитал и обязательства экономического субъекта. В балансе сумма активов указывается за выче
том стоимости созданных оценочных резервов. Рассмотрим порядок определения величины резерва по сомнительным долгам (рис. 3.3).
Рис. 3.3. Порядок формирования резервов по сомнительным долгам
Для сельскохозяйственных организаций, широко использующих механизм продажи продукции в кредит, возникновение убытков по сомнительным долгам является системным, при этом зачастую инвентаризация, учет и анализ данных долгов проводятся неэффективно. К тому же в кризисный период подобные убытки существенно увеличиваются, в связи с этим порядок определения величины
резерва в зависимости от количества дней просрочки платежа должен быть усовершенствован. Так, на наш взгляд, в условиях явных стагнационных процессов в экономике в организации целесообразно начислять резерв по сомнительным долгам еженедельно.
Делать это рекомендуется с применением метода начисления резерва по отчету о прибылях и убытках, в соответствии с которым рассчитывается величина расхода на покрытие сомнительных долгов как процент от чистых продаж в кредит в каждом отчетном периоде [90]. Данная величина корректируется на прогнозируемый процент роста просроченных платежей (по данным управленческого учета). Ежемесячное или еженедельное начисление резерва необходимо в силу того, что в условиях экономического кризиса ситуация с платежами между контрагентами меняется очень быстро, внешние факторы по-разному влияют на совокупную величину сомнительного долга. В этих условиях прогнозирование на месяц вперед будет более точным, чем на год вперед.
В то же время отметим, что отечественное законодательство рекомендует определять резерв исходя из особенностей каждого долга в отдельности. Для этих целей применяется метод оценки по срокам оплаты, который является подходом, основанным на балансе. Он предполагает, что в результате производственнокоммерческой деятельности какая-то часть дебиторской задолженности не будет оплачена, в отличие от описанного ранее способа, при этом определенная часть выручки в результате воздействия негативных факторов не будет получена. На наш взгляд, при использовании метода оценки по срокам оплаты необходимо анализировать финансовое состояние дебитора, опираясь на профессиональное суждение бухгалтера, а не отталкиваться лишь от количества дней просрочки платежа. В данной связи достаточно целесообразным видится подход, базирующийся на использовании комбинации двух методов, когда максимальная величина задолженности определяется в отдельности по каждому дебитору, но на основании специального расчета.
Так, согласно данным таблицы 3.5, максимальная величина резерва по сомнительным долгам составит 11346,9 руб.: VR = (Упро - Vpeκ) ? ((Кп - σ) + Кинф) = (32700 - 0) ? ((0,28 - 0,052) + 0,119 = 11346,9 руб.).
Таблица 3.5
Расчет максимальной величины резерва по сомнительным долгам
Показатель | Наблюдаемый временной период | |||
1 | 2 | 3 | 4 | |
Сумма просроченной дебиторской задолженности (V^o), руб. | 28550 | 24300 | 32700 | 32700 |
Выручка от продажи продукции (в кредит), руб. | 92008 | 120500 | 107200 | 107500 |
Коэффициент просроченной задолженности (Кп) | 0,310 | 0,202 | 0,305 | 0,304 |
Объем рекламаций в отношении данного контрагента С^ро), руб. | 0 | 0 | 0 | 0 |
Среднее арифметическое коэффициента просроченной задолженности ( Кп) | 0,280 | |||
Среднее квадратичное отклонение коэффициента просроченной задолженности (σ) | 0,052 | |||
7. Официальный прогноз инфляции (Кинф) | 0,119 |
Полученная величина составляет около 34 % от суммы всей задолженности, именно на данную величину будет покрыт сомнительный долг.
Еще одним фактором риска в условиях кризисных процессов является обесценение финансовых вложений, которые, являясь высоколиквидным активом, занимают высокую долю активов в современных компаниях. В соответствии с п. 38 ПБУ19/02 «Учет финансовых вложений» «при возникновении ситуации, в которой может произойти обесценение финансовых вложений, организация должна осуществить проверку наличия условий устойчивого снижения стоимости финансовых вложений, по которым не определяется рыночная стоимость».
Такая проверка производится по всем финансовым вложениям организации, по которым наблюдаются признаки их обесценения. В случае, если проверка на обесценение подтверждает устойчивое существенное снижение стоимости финансовых вложений, организация образует резерв под обесценение финансовых вложений на величину разницы между учетной стоимостью и расчетной стоимостью таких финансовых вложений» [5]. Порядок создания данного резерва представлен на рис. 3.4.
I I
Действующий порядок ∣
l----------------------------------------------------------------------------------------------------------- 1
I I
I I
I I
I I
! VR - величина резерва; UP - учетная стоимость финансовых вложений (стоимость, по которым они '
I отражены в бухгалтерском учете); RP - расчетная стоимость финансовых вложений; СНАтек - стои- ; I мость чистых активов заемщика на последнюю (текущую) отчетную дату; CHA63s- величина чис- ! і тых активов заемщика на дату, предшествовавшую предоставлению средств; Kh^- коэффициент ∣ I инфляции в исследуемом периоде; FP - первоначальная стоимость акции, векселя, облигации, вели- | і чина вклада в уставный (складочный) капитал другой организации, кроме акций с рыночной коти- !
I ровкой; величина долга по депозиту или вкладу, увеличенная на сумму долга по начисленным к | получению процентам; величина дебиторской задолженности, приобретенной на основании уступки
∣права требования и т.п.; MP - величина потенциальной экономической выгоды, заложенной в ожи- ∣дание по данному виду финансового вложения (может быть рассчитана как разница между заплани-
і рованной величиной стоимости вложения, по которой экономический субъект планировал реализо- ∣вать данное финансовое вложение в идеальных условиях, и возможной на текущий период времени)
! Предлагаемая методика расчета величины резерва !
Рис. 3.4. Порядок формирования резервов под обесценение финансовых вложений
Мы предлагаем расчетную величину стоимости финансовых вложений определять на основании соотношения величины чистых активов в отчетном и базисном периоде, причем величина стоимости чистых активов заемщика на дату, предшествовавшую предоставлению средств, должна быть скорректирована на коэффициент инфляции, что позволяет получить более достоверную информацию при расчете величины резерва. Порядок расчета величины резервов под обесценение финансовых вложений в рамках предлагаемого подхода представлен в табл. 3.6.
Всю информацию о величине сформированного, использованного, скорректированного резерва под обесценение финансовых вложений необходимо раскрывать в пояснительной записке организации.
2. ) Резервы предстоящих расходов - являются добровольными и формируются для равномерного включения расходов на продажу и производство, их использование способствует повышению сбалансированности денежных потоков в течение года.
Таблица 3.6
Пример расчета величины резерва под обесценение финансовых вложений
На счете 96 «Резервы предстоящих расходов» отражается величина: резерва на покрытие расходов, связанных с предстоящей оплатой отпусков (включая платежи на социальное страхование и обеспечение) работникам организации; резервы, связанные с выплатой ежегодного вознаграждения за выслугу лет; резервы по производственным затратам, связанным с подготовительными работами в связи с сезонным характером производства; резервы, связанные с покрытием расходов по ремонту основных средств; резервы предстоящих затрат по рекультивации земель и осуществлению иных природоохранных мероприятий; резервы, связанные с покрытием расходов по гарантийному ремонту и гарантийному обслуживанию.
В этой же группе выделяются резервы по условным фактам хозяйственной деятельности. Данные резервы формируются в обязательном порядке в случае наступления соответствующих событий, признаваемых условными фактами хозяйственной деятельности.
Пункт 5 ПБУ 8/10 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» [2] определяет, что оценочное обязательство признается в бух
галтерском учете при одновременном соблюдении следующих условий: «у экономического субъекта существует обязанность, явившаяся следствием прошлых событий его хозяйственной жизни, исполнения которой он не может избежать; уменьшение экономических выгод организации, необходимое для исполнения оценочного обязательства, вероятно; величина оценочного обязательства может быть обоснованно оценена».
3. ) Уставные - это резервы, которые создаются в соответствии с законодательством и учредительными документами (резервный капитал). Они формируются за счет средств нераспределенной прибыли для покрытия возможных убытков либо для выкупа акций, погашения облигаций экономического субъекта и не могут использоваться на иные цели. Для акционерных обществ создание такого резерва является обязательным (не менее 5 % от уставного капитала за счет чистой прибыли) и свидетельствует о реализации принципа непрерывности деятельности.
4. ) Специальные резервы - формируются в системе управленческого учета. Они призваны снизить риски производственной деятельности, вызванные специфическими отраслевыми условиями функционирования экономического субъекта с целью повышения его финансовой устойчивости.
Отметим, что в настоящее время эффективное управление рисками обесценения активов отечественных организаций ограничивается существующей нормативно-правовой базой. Большинство активов экономического субъекта не защищены возможностью создания резерва. В этой связи нами предлагается создание специального резерва в системе управленческого учета - резерва под изменение стоимости активов. Формироваться такой резерв может посредством использования прибыли экономического субъекта, что, в свою очередь, обусловливает необходимость создания специального счета для аккумулирования информации о величине отвлеченной прибыли отчетного года (счет 87 «Отвлеченная прибыль отчетного года»). Величину отчислений в резерв предлагается рассчитывать на основании коэффициента вариации стоимости соответствующего актива:
где V - коэффициент вариации цены; σ - среднее квадратичное отклонение; - средняя арифметическая величина стоимости соответствующего актива.
В свою очередь, среднее квадратичное отклонение рассчитывается по формуле:
где n - количество значений, используемых в расчете; ці- величина критерия волатильности в источнике с номером i.
Если значение коэффициента вариации цены превысит 30 %, то это является свидетельством высокой волатильности стоимости актива и вызывает необходимость создания соответствующего резерва в объеме, равном фактическому значению коэффициента.
Критерием оценки волатильности активов при этом будут являться:
1) для денежных средств в отечественной валюте - коэффициент дефляции, который искажает балансовую стоимость денег в сравнении с реальной. Отметим, что в условиях высокой дефляции покупательная способность денег существенно изменяется. В условиях, когда организация в начале года аккумулирует ликвидные средства на счетах в размере около 5 % от стоимости активов с целью повышения платежеспособности и ликвидности баланса, она хочет и в конце года иметь на счетах 5 % ликвидных средств от величины стоимости активов;
2) для денежных средств в иностранной валюте - котировки на валютной бирже по отношению к наиболее стабильным валютам;
3) для котируемых на фондовой бирже ценных бумаг - их рыночная цена в рамках определенного диапазона времени;
4) для материально-производственных запасов - рыночная цена актива (например, котировки зерна на товарных биржах).
В управленческом учете создание резерва под изменение стоимости активов будет отражено записью:
Дебет счета 87 «Отвлеченная прибыль отчетного года»
Кредит счета 82 «Резервный капитал»
На величину использования средств резерва будет составлена запись:
Дебет счета 82 «Резервный капитал»
Кредит счета 99 «Прибыли и убытки»
На величину корректировочных записей в сторону увеличения:
Дебет счета 87 «Отвлеченная прибыль отчетного года»
Кредит счета 82 «Резервный капитал»
На величину корректировочных записей в сторону уменьшения будет составлена аналогичная запись методом «красное сторно». Списание средств в резерв за счет нераспределенной прибыли отчетного года будет отражено по кредиту счета 87 «Отвлеченная прибыль отчетного года» в корреспонденции со счетом 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Получение сведений о каждом виде риска и резервов призвана обеспечить эффективная система субсчетов (приложение 27).
В данной части исследования мы коснулись в основном резервов, формируемых в системе бухгалтерского учета, их более подробная характеристика приведена в приложении 28. Данные резервы за счет информации, вырабатываемой в системе управленческого учета, позволят снизить некоторые риски финансовохозяйственной деятельности в тех организациях, которые не внедрили полноценную систему управленческого учета. В дальнейшем резервная политика рассматривается нами исключительно как инструмент управленческого учета и реализуется посредством механизма резервного бюджетирования.
Для отражения агрегатов резервной системы на практике отдельные экономические субъекты используют различные механизмы, в частности счета, забалансовые счета, управленческий учет, аналитические позиции, бухгалтерский инжиниринг, стратегический учет и др.
На рис. 3.5 представлены элементы резервной политики экономического субъекта в системе управленческого учета, позволяющие вырабатывать информацию для принятия решений относительно целесообразности и способа резервирования. Управленческий учет резервной системы экономического субъекта позволяет эффективно управлять как внутренними, так и внешними угрозами потери финансовой устойчивости.
Рис. 3.5. Элементы резервной политики экономического субъекта в системе управленческого учета
Методическое обеспечение антикризисной модели управленческого учета в части формирования резервной политики экономического субъекта представлено модифицированными автором методиками расчета резервов под обесценение финансовых вложений и резервов по сомнительным долгам, а также предложенной методикой формирования специального резерва под изменение стоимости активов. Далее в исследовании для целей инструментарного обеспечения антикризисной модели управленческого учета необходимо разработать методику оценки способности резервного комплекса экономического субъекта снижать риски.
В процессе исследования нами сформирована методическая основа для проведения контрольно-аналитических действий по диагностике резервной системы экономического субъекта с использованием инструментария SWOT-анализа. Методика SWOT-анализа рассматривается как механизм контроля за состоянием резервной системы в условиях кризисных процессов в экономике и в этом контексте применяется по новому назначению. Для этого экспертным путем, а также посредством оценки эффективности резервной политики реально действующих организаций Ставропольского края была сформирована система тестовых индикаторов, максимально адаптированная к функционированию в условиях кризиса неплатежей, высокой волатильности спроса на продукцию, инфляции и других проявлений кризисных ситуаций (приложение 29).
Положительный эффект от применения SWOT-анализа резервной системы экономического субъекта состоит в том, что тестовые индикаторы (всего 64 индикатора) максимально приближены к оценке в условиях кризисных явлений в экономике, содержат как объективные количественные индикаторы, так и качественные для тех случаев, когда невозможно количественно оценить эффективность резервной политики, охватывают различные аспекты резервирования и потенциальных рисков. Кроме того, тестовые индикаторы предполагают оценку не только статичного состояния резервного комплекса, но и динамику изменения агрегатов резервной системы в сравнении с базисным периодом.
Диапазон оцениваемых критериев позволяет комплексно оценивать состояние резервной системы, их состав и взаимосвязь являются отличительной особен
ностью методики. В качестве ключевых групп тестовых индикаторов нами предложены: уровень нагрузки резервной системы на результаты финансовохозяйственной деятельности; обоснованность определения величины резервов; страховая величина собственных средств; отношение стоимости актива к величине резерва, сформированного для предотвращения его обесценения; уровень защищенности активов от обесценения; резервная обеспеченность прибыли; уровень резервной нагрузки и другие. Предложенный подход диагностирует эффективность систематической работы над снижением рисков воздействия кризисных ситуаций на функционирование экономического субъекта.
По результатам проведения SWOT-анализа резервной системы экономического субъекта предполагается формирование перечня мероприятий для снижения угроз и реализации сильных сторон резервного комплекса. Информацией для проведения такой оценки преимущественно являются данные управленческого учета.
В зависимости от интервального значения баллов формируется итоговая оценка эффективности резервного комплекса экономического субъекта (табл. 3.7).
Таблица 3.7 Интегральная оценка результатов SWOT-анализа эффективности резервной сис-
темы экономического субъекта
Гру ппа | Интервальное значение (баллов) | Лингвистическое обозначение | Интервальное значение (баллов) | Характеристика развития системы резервирования |
Сильные стороны (Strengths) | Слабые стороны (Weakness) | |||
A | 20 - 30 | Максимальная развитость | 0 - (-10) | Идентифицирована эффективная резервная система, сильные стороны которой нивелируют имеющиеся недостатки |
B | 10 - 20 | Средняя развитость | (-10) - (-20) | Сильные и слабые стороны сбалансированы, но резервный комплекс не покрывает всей совокупности рисков в условиях экономического кризиса |
C | 0 - 10 | Минимальная развитость | (-20) - (-30) | Резервная система неэффективная, экономический субъект обладает минимальной степенью защиты от потенциальных рисков в условиях кризиса |
Гру ппа | Интер вальное значение (баллов) | Лингвистическое обозначение | Интервальное значение (баллов) | Характеристика развития системы резервирования |
Продолжение таблицы 3.7
Гру ппа | Интервальное значение (баллов) | Лингвистическое обозначение | Интервальное значение (баллов) | Характеристика развития системы резервирования |
Возможности (Opportunities) | Угрозы (Threats) | |||
D | 20 - 30 | Максимальные возможности | 0 - (-10) | Сформированная резервная система нивелирует существенное количество рисков в условиях кризиса |
E | 10 - 20 | Средние возможности | (-10) - (-20) | Экономический субъект способен предотвратить отрицательное влияние кризисной ситуации за счет возможностей имеющегося резервного комплекса |
F | 0 - 10 | Минимальные возможности | (-20) - (-30) | Возможности резервной системы минимальны, что не позволяет снизить риски в условиях кризиса |
В качестве классификационного признака для интервального значения каждой группы эффективности резервной системы нами использовались границы максимальных и минимальных значений, дифференцированных на три равные группы согласно шкале стандартной значимости, где «0» баллов - наихудшее значение, «30» баллов - наилучшее.
Тестовые индикаторы сформированы таким образом, чтобы идентифицировать однородное состояние резервной системы применительно к каждому диагностируемому параметру. Это позволяет оценить тот или иной параметр только с точки зрения: «является это сильной стороной или слабой».
Аналогичным образом сформированы тестовые индикаторы оценки возможностей и угроз, когда эксперт оценивает степень покрытия существующих угроз экономического субъекта инструментами имеющейся резервной системы.
Также нами разработана матрица вариативности полей альтернативных стратегий по управлению резервной политикой экономического субъекта в условиях кризисных процессов в экономике (приложение 30).
Данные стратегии описывают основные направления развития резервного комплекса экономического субъекта. Предложенный методический подход способствует выявлению «узких мест» резервной политики, что в конечном итоге позволит выработать релевантную информацию для ее своевременной корректировки либо усиления.
Сформированная методика была апробирована в нескольких экономических субъектах Ставропольского края, являющихся представителями разных сфер деятельности. Результаты SWOT-анализа эффективности резервной системы данных экономических субъектов представлены в табл. 3.8.
На примере сельскохозяйственной организации отметим, что организация имеет значительное количество сильных сторон и по количеству баллов относится к группе с максимальной развитостью по данному параметру за счет превышения слабых сторон. В то же время данная организация испытывает наиболее существенные риски естественного и конъюнктурного свойства за счет специфики производственного процесса, что отразилось в максимальной величине угроз.
Таблица 3.8
Результаты SWOT-анализа эффективности резервной системы
Экономический субъект | Вид экономической деятельности | Результат анализа (баллы) | |||||||
S | Гру ппа | W | Гру ппа | O | Гру ппа | T | Груп па | ||
1. 000 СП «Про гресс» | Сельское хозяйство | +19 | B | -11 | A | +7 | F | -22 | F |
2. ООО «Копейки- но» | Торговля | +8 | C | -22 | C | +9 | F | -12 | E |
3. ОАО «СУДР» | Строительст во | +16 | B | -14 | B | +7 | F | -21 | F |
4. ООО «Хат» | Сфера услуг | +11 | B | -19 | B | +5 | F | -14 | E |
Ситуацию для данной организации, как и в целом для экономических субъектов, обследованных методом случайной выборки, усугубляет инертное использование возможностей резервного комплекса, что в конечном итоге может негативным образом сказаться на их финансовом положении, в особенности в случае ухудшения внешнеэкономической конъюнктуры и реализации существующих угроз.
Таким образом, предложенные рекомендации по формированию и оценке эффективности функционирования резервного комплекса экономического субъекта, функционирующего в условиях депрессивного состояния экономики, по нашему мнению, способствуют повышению качества формируемой в рамках антикризисной модели управленческого учета информации и снижению негативного
влияния внешней конъюнктуры на результаты бизнеса в целом и отдельных центров ответственности.
Проведенное на данном этапе исследование позволило получить следующие результаты:
1. ) Проведен анализ сущностно-смыслового значения экономических категорий «резерв», «резервная система», «резервирование», на основании которого сформулированы основные теоретические положения, раскрывающие генезис данных дефиниций.
2. ) Уточнено смысловое содержание экономической категории «резервирование», ассоциируемое автором с антикризисной политикой экономического субъекта и трактуемое как процесс систематического формирования запаса активов для обеспечения устойчивого функционирования экономического субъекта в условиях эндо- и экзогенной турбулентности путем целевого возмещения ожидаемых затрат и вероятностных убытков.
3. ) Выявлены учетно-аналитические преимущества использования резервов, а также основные факторы, сдерживающие распространение системы резервирования в практике функционирования отечественных бизнес-единиц, что в совокупности с идентифицированными особенностями резервной политики в кризисных макроэкономических условиях, а также проведенной классификацией резервов создает необходимый теоретический базис для дальнейшего совершенствования резервной политики экономического субъекта.
4. ) Модифицирована методика формирования резервов по сомнительным долгам, при которой максимальная величина резерва определяется индивидуально для каждого долга, исходя из величины просроченной дебиторской задолженности за минусом величины примененных рекламаций вследствие претензий по качеству продукции и условиям поставки, скорректированной на коэффициент просроченной задолженности и величину официального прогноза инфляции.
5. ) Модифицирована методика формирования резервов под обесценение финансовых вложений, согласно которой величина резерва определяется как разница между учетной стоимостью финансовых вложений и их расчетной стои
мость, которую предлагается определять с использованием показателя чистых активов в отчетном и базисном периоде, умноженного на сумму первоначальной стоимости ценной бумаги и величину потенциальной экономической выгоды, заложенной в ожидание по данному виду финансового вложения.
6. ) Даны методические рекомендации по формированию специального резерва под изменение стоимости активов, включающие методику его расчета (на основании величины коэффициента вариации стоимости соответствующего актива), а также систему корреспондирующих записей по созданию и изменению величины резерва.
7. ) Для усиления учетных свойств резервной системы экономического субъекта предложена система субсчетов к счетам 14 «Резервы под снижение стоимости материальных ценностей»; 63 «Резервы по сомнительным долгам»; 59 «Резервы под обесценение финансовых вложений»; 82 «Резервный капитал»; 87 «Отвлеченная прибыль отчетного года».
8. ) Систематизированы элементы резервной политики экономического субъекта в системе управленческого учета, позволяющие вырабатывать информацию для принятия решений относительно целесообразности и способа резервирования, ориентированные на нивелирование как внутренних, так и внешних угроз.
9. ) С целью усиления контрольных функций за состоянием резервной системы экономического субъекта разработана методика модифицированного SWOT-анализа, отличающаяся использованием авторской системы тестовых индикаторов для диагностики состояния резервной системы, методикой интегральной оценки результатов, а также предложенной вариативностью полей альтернативных стратегий по управлению резервной политикой экономического субъекта в кризисных условиях, что позволяет вырабатывать план корректирующих мероприятий с целью повышения эффективности его резервной системы.
3.3.