Изменение простой процентной ставки в течение срока ссуды

На практике может сложиться ситуация, когда процентная ставка будет изменяться в течение срока, на который предоставляется ссуда.

Пример I. C учетом реальной экономической ситуации в стране банк выдавал ссуды в сумме 200 млн у.е. на один год на следующих условиях: за первые 90 дней ссудный процент составлял 25%; за следующие 90 дней - 30%; за следующие 90 дней - 35%; за последние 95 дней — 40%. ,

Требуется определить сумму, которую нужно возвратить банку.

Используя формулу (1.15), получим:

ECi = 200 · (1+90/365 · 25/100+90/365 ■ 30/100+90/365 ·

• 35/100+90/365 · 40/100) = 264,1 млн у.е.

Пример 2. Одна из коммерческих структур заключила сделку с банком о предоставлении ей ссуды в сумме 10 млн у.е. сроком на два года на следующих условиях: за первый год плата за ссуду будет начисляться исходя из 20% годовых по простой ставке, в каждом последующем полугодии процент будет возрастать на 5%.

Какова будет возвращаемая сумма?

По формуле (1.15) для этих условий

ECl=IQ- (1+1 · 20/100+0,5 · 25/100+0,5 · 30/100) = 14,75 млн у.е.

Рассмотрим этот же пример с другими условиями погашения ссуды. Допустим, за первый год использования ссуды проценты будут начисляться следующим образом: в первом полугодии — из расчета 30% годовых, во втором полугодии — ставка возрастает на среднюю полугодовую индексную надбавку; на втором году ставка будет расти на 10% каждый квартал.

При этом известно, что с учетом инфляции индексная надбавка в третьем квартале первого года составила 46%, в четвертом квартале - 54%. Отсюда средняя индексная надбавка во втором полугодии получилась равной 50%.

Для условий данного примера получим следующие значения процентных ставок в течение двух лет, на которые выдана ссуда (%):

2*

БСг = 10 [1 + 0,5 · 30/100 + 0,5 · 80/100 + 0,25 (90/100 + 100/Ю0 + + 110/100 + 120/100)] = 26 млн у.е.

Доход банка

Д—БСі — HC — 26 — 10 = 16 млн у.е.

1.1.