Реакция на государственный бюджетный профицит
Когда имеется профицит, то возникает вопрос, что с ним делать.
Профицит может быть использован для снижения налогов или для выплаты за предшествующие государственные заимствования (государство вправе выкупить проданные им до этого облигации на рынке ценных бумаг). Когда профицит используется для снижения налогов, распределение выгод от этого соответственно влияет и на распределение сниженного бремени налогообложения (включая и сокращение избыточного налогового бремени). Когда профицит используется для того, чтобы выплатить государственные заимствования, от этого выигрывают будущие налогоплательщики, так как им придется выплачивать меньше налогов. Когда становятся доступными бюджетные излишки, на государство может быть оказано давление, с тем чтобы средства были немедленно потрачены, а не использовались для снижения настоящих или будущих налогов.Резюме
Из-за проблем, возникающих при добровольном финансировании общественных благ, мы пришли к рассмотрению государственного финансирования общественных благ. С налогами, за счет которых происходит финансирование общественных расходов, связано избыточное бремя из-за реакции замены, которая характерна для рыночного поведения. Избыточное налоговое бремя — это личные потери эффективности налогоплательщика. Личные потери эффективности из-за избыточного бремени налогообложения делают эффек-тивные общественные расходы на общественные блага ниже эффективных добровольных частных расходов.
Общественные расходы могут также финансироваться посредством продажи облигаций (или государственного заимствования). Тогда налоги откладываются на будущее.
Финансирование путем выпуска облигаций может использоваться для приведения в соответствие будущих выгод от общественных инвестиций и будущих налоговых платежей. Финансирование путем выпуска облигаций также может использоваться для распределения налогов между поколениями вне зависимости от распределения между ними выгод от общественных расходов. Нынешние поколения могут тратить доходы на себя и переводить налоги на будущие поколения. Налоговая иллюзия, когда люди не рассматривают государственные облигации как будущие налоговые обязательства, также может быть использована государством для увеличения общественных расходов сверх уровня, который общество предпочло бы, если бы не было налоговой иллюзии. Поскольку, как было отмечено, существует возможность переложить налоги на будущие поколения, возникает необходимость в конституционных ограничениях на общественные расходы, финансируемые через государственные заимствования.Мы выяснили, что старшие поколения могут нейтрализовать распределение доходов между поколениями, к которому стремилось государство через финансирование путем выпуска облигаций и путем добровольного трансферта доходов или богатства будущим поколениям. Государство в такой ситуации не может осуществить перераспределение дохода между поколениями посредством государственного заимствования. Такая нейтрализация межпоколенных перераспределительных последствий финансирования путем выпуска облигаций требует отсутствия налоговой иллюзии относительно будущих налоговых обязательств и финансирования путем выпуска облигаций.
Кроме того, мы видели, что государство не может определить, кто платит налог, просто требуя, чтобы конкретные люди (покупатели или продавцы на рынке) приносили налоговый доход государству. Бремя налогового платежа (и дополнительные личные потери в связи с избыточным бременем налогооб-ложения) определяется характеристиками спроса и предложения на рынке, на котором вводится налог. Для того чтобы выяснить, кто именно должен платить налог или каково избыточное бремя налогообложения, связанное с налогом, необходимо выявить, какой эффект оказывает налог на решения о замещении на всех рынках одновременно.
Налог и государственное заимствование — это средства обеспечения государства доходом, необходимым для общественных расходов, но иногда государство может иметь излишек (или профицит) дохода сверх предположительных расходов. Тогда возникает вопрос, на что потратить этот излишек. Он может быть использован для уменьшения налогов, для снижения государственного заимствования, для выплаты прошлых государственных долгов или для увеличения общественных, государственных, расходов.